A causa delle loro numerose opportunità, i derivati crittografici hanno guadagnato popolarità negli ultimi anni tra i trader individuali e istituzionali. Ha molti potenziali benefici, così come alcuni rischi. Capire cosa sono e come funzionano è un buon passo per determinare se sono adatti a te.
Cosa sono i cripto derivati?
I derivati sono contratti i cui valori dipendono dal valore di altre attività sottostanti. Pertanto, i derivati crittografici ottengono i loro valori da un asset crittografico sottostante. Nel mercato dei derivati, i trader sfruttano le proprie partecipazioni, speculano sulla direzione del prezzo delle criptovalute sottostanti e si occupano di posizioni di copertura.
Il mercato dei derivati ti consente di acquistare un asset crittografico a un prezzo inferiore e rivenderlo a prezzo più alto in futuro o venderlo a un prezzo più alto e riacquistarlo più tardi e realizzare comunque un profitto. Se, ad esempio, il prezzo di Bitcoin è di $ 15.000 e ritieni che il prezzo di BTC salirà a $ 25.000, i contratti derivati ti consentono di aprire una posizione lunga o di acquisto e mantenerla fino a quando il prezzo di BTC arriva a $25,000.
Al contrario, se ritieni che il prezzo scenderà da $ 15.000 a $ 12.000, puoi aprire una posizione di vendita o short e chiudere il contratto quando il prezzo raggiunge $ 12.000; in questo modo, chiuderai anche il trade per assicurarti un profitto anche se il prezzo di BTC è sceso.
Per i due esempi, le negoziazioni verrebbero chiuse in perdita se i due contratti andassero contrariamente alla direzione ipotizzata.
Il mercato dei derivati è stato utilizzato come copertura contro la volatilità dei prezzi e ha goduto di una maggiore attenzione nel sempre volatile mercato delle criptovalute. Sono scambiati online su molti scambi di criptovalute e anche over the counter (OTC).
4 tipi di derivati crittografici
In questa sezione, descriveremo quattro dei tipi più popolari di derivati.
1. Futuri
Un contratto futures è un accordo tra due parti per acquistare o vendere un bene a un prezzo fisso in una certa data.
Le parti possono concordare di acquistare o vendere criptovalute in un mese, indipendentemente dal prezzo effettivo. Dopo un mese, l'acquirente trarrà profitto se il prezzo della criptovaluta aumenta ed è superiore al prezzo concordato. Se invece il prezzo della criptovaluta scende e rimane al di sotto del prezzo concordato, il venditore realizzerà un profitto.
2. Futuri perpetui
Un contratto future perpetuo è semplicemente un contratto futures senza una data di scadenza. Ciò significa che gli investitori possono mantenere le loro posizioni per tutto il tempo che desiderano.
3. Opzioni
Come i contratti futures, anche le opzioni consentono ai trader di acquistare e vendere criptovalute a un prezzo specifico in una data futura. La principale differenza tra futures e opzioni è che le opzioni danno agli acquirenti il diritto ma non l'obbligo di acquistare il valore sottostante di un asset.
I contratti di opzione sono classificati in due tipi: opzioni call e opzioni put. L'opzione call dà il diritto di acquistare beni, mentre l'opzione put dà il diritto di stipulare un accordo di vendita a un prezzo e un periodo specifici.
4. Attaccanti
I forward sono contratti negoziati privatamente tra acquirenti e venditori per scambiare un asset a un prezzo specificato in una data futura. Sono anche simili ai futures, con la differenza che i futures sono scambiati su borse OTC. I contratti a termine sono soggetti a maggiori rischi poiché manca il decentramento.
Differenze tra derivati e mercato spot
Un mercato spot ti consente di acquistare e vendere criptovalute come desideri, con la limitazione che puoi trarre profitto solo quando il prezzo dell'asset aumenta. Se il prezzo inizia a scendere, inizierai a perdere il tuo profitto. I trader spot trovano angoscianti i periodi di mercati ribassisti prolungati perché realizzare un profitto in un momento simile è difficile. Un'altra importante caratteristica del mercato spot è che puoi anche detenere l'asset reale che acquisti.
D'altra parte, i derivati consentono di negoziare contratti che seguono il prezzo di un asset crittografico sottostante, ad esempio Bitcoin, senza possederlo. Il prezzo dei derivati dovrebbe essere molto vicino a quello del mercato spot. Il mercato ti consente di trarre profitto indipendentemente dal fatto che il prezzo aumenti o diminuisca.
I mercati dei derivati potrebbero essere mercati efficaci durante l'inverno delle criptovalute. Tuttavia, ci vuole più tempo per padroneggiare come negoziare i derivati. Inoltre, i rischi connessi al trading di derivati sono generalmente superiori a quelli del mercato spot.
Vantaggi del trading di derivati crittografici
L'opportunità di sfruttare il tuo account è uno dei principali vantaggi del trading di derivati. Puoi negoziare derivati con poco capitale e aspettarti di realizzare molti profitti poiché hai aumentato il tuo potere di acquisto o vendita con denaro preso in prestito, che è leva finanziaria. Questo vantaggio rende anche più facile per chi ha poco capitale commerciale negoziare derivati.
Man mano che il mercato delle criptovalute diventa più popolare, molte persone sono alla ricerca di modi per sfruttare il suo prezzo elevato volatilità per ottenere maggiori profitti poiché possono guadagnare indipendentemente dalla direzione del mercato se hanno ragione posizione. Pertanto, i derivati fungono da mercato speculativo per mitigare il rischio, specialmente durante le fluttuazioni di prezzo elevate.
Il mercato dei derivati ti consente di accedere al mercato delle criptovalute senza detenere alcuna criptovaluta. Consente inoltre una facile diversificazione, poiché puoi trarre profitto dai movimenti di prezzo di diverse classi di attività senza detenerne alcuna.
Svantaggi del trading di criptovalute
I derivati utilizzano strumenti speculativi e il movimento dei prezzi può essere molto imprevedibile. Pertanto, prendere decisioni irrazionali può comportare perdite significative.
I trader di derivati sono suscettibili alla manipolazione dei prezzi di mercato delle criptovalute a breve termine. Molte delle loro operazioni sono a breve termine e poiché la maggior parte delle manipolazioni del mercato influisce sui movimenti del mercato a breve termine, potrebbero influenzare le loro posizioni. Diventa peggiore quando le posizioni sono sfruttate.
I derivati negoziati fuori borsa, come i contratti a termine, hanno una maggiore possibilità di rischio di controparte. Una delle parti coinvolte potrebbe non rispettare l'accordo poiché i contratti sono generalmente negoziati privatamente e non regolamentati.
Il trading di derivati crittografici è adatto a te?
Di seguito sono riportate alcune domande a cui rispondere per determinare se il trading di criptovalute è una buona opzione per te.
1. Sei a tuo agio con il rischio connesso?
Il mercato dei derivati è adatto a trader con una propensione al rischio elevata. I trader con una soglia di basso rischio potrebbero non sentirsi a proprio agio nel negoziare derivati.
2. Capisci come funziona il mercato?
Dovresti comprendere i fattori che causano variazioni di prezzo nel mercato delle criptovalute. Ogni mercato finanziario ha fattori unici che causano variazioni di prezzo e influenzano i movimenti. Allo stesso modo, ogni mercato ha anche un modello di movimento unico, popolarmente noto come azione dei prezzi. Capire come funzionano ti aiuta a speculare facilmente sulla direzione del prezzo.
3. Sai come eseguire l'analisi commerciale?
Il trading nel mercato dei derivati è molto più complesso che nel mercato spot. È necessaria una buona conoscenza dell'analisi tecnica per analizzare le azioni dei prezzi, l'analisi fondamentale per prevedere la prospettiva a lungo termine del prezzo di un progetto crittografico e analisi sentimentale per sapere qual è l'umore generale del mercato e come può influenzare il mercato.
Gestisci il rischio
Il trading di derivati è adatto sia ai trader nuovi che a quelli esperti. Puoi scegliere una qualsiasi delle opzioni disponibili in base a quella che preferisci e capisci meglio. Il trading di derivati, come tutti gli altri tipi di trading, è rischioso; dovresti sempre prendere misure per gestire le tue operazioni e prendere solo decisioni di trading informate.